Fusioni e Acquisizioni
Assistiamo i nostri clienti in momenti cruciali della loro storia aziendale.
Uno di questi momenti è quando gli azionisti decidono di vendere il proprio business. Siamo esperti in (i) formulazione di strategie personalizzate che massimizzino il valore; (ii) conoscenza approfondita dei potenziali acquirenti; (iii) consapevolezza delle dinamiche chiave del settore; (iv) formulazione della stima di un potenziale prezzo raggiungibile; (v) know-how sul come strutturare una vendita o una fusione; (vi) messa in campo dell’expertise durante la fase di negoziazione; (vii) attenzione massima ai punti critici del deal, inclusi gli aspetti regolatori; (viii) set-up di un’esecuzione professionale dell’operazione di M&A (ix) assoluto mantenimento della riservatezza
Un’altra tipica situazione si presenta quando una società desidera intraprendere un cammino di crescita via acquisizioni esterne. In questa circostanza ci proponiamo di (i) aiutare il cliente nell’identificare e contattare potenziali target (ii) consigliare i clienti sul valore e sul prezzo della potenziale target e sul come strutturare il deal (iii) aiutare il cliente a risolvere le principali criticità riguardanti l’operazione, inclusi gli aspetti regolatori; (iv) organizzare le necessarie risorse professionali ausiliarie, specie in caso di operazioni in paesi esteri; (v) assistere il cliente nella negoziazione del prezzo e di altri aspetti chiave; e (vi) identificare e rendere accessibili risorse di equity e debito finanziario necessarie.
Crediamo fermamente che ogni situazione sia differente dall’altra, ognuna con le sue peculiarità e criticità; ambiamo quindi a trovare la soluzione ottimale per ogni singola operazione, sfruttando al contempo l’esperienza acquisita nel caso di situazioni “dèjà – vu”.
Leveraged Buy-outs
In svariate situazioni sorge la necessità di liquidare una parte o la totalità degli azionisti di un’impresa di proprietà famigliare. In altre situazioni le società potrebbero aver bisogno di un cambio di proprietà guidato da un fondo di Private Equity, in alcune circostanze con l’eventuale assistenza di un management professionale esterno. O ancora in alcune circostanze potrebbe accadere che un grande gruppo desideri separare un business che non sta sfruttando tutto il suo potenziale a causa dell’appartenenza al conglomerato.
Presso CUBE Advisory analizziamo scrupolosamente ogni situazione, mirando a comprendere a fondo gli obiettivi degli sponsor e architettando la miglior soluzione su misura per il cliente.
Grazie alla nostra consolidata rete di relazioni con la maggior parte dei players del mondo del private equity ed alla nostra credibilità, lavoriamo per modellare la transazione in linea con gli obiettivi degli sponsor, strutturare il deal, indentificare la fonti di capitale di rischio più adatte, individuare le principali fonti di rischio finanziario dell’operazione ed infine finalizzare il deal.
Consulenza generale, capital structuring, capital raising
Abbiamo il piacere di ascoltare le necessità dei nostri clienti, anche se non vi è alcuna specifica transazione all’orizzonte e potrebbe non essercene una per anni. Per noi di CUBE Advisory è anche estremamente educativo e a nostro beneficio essere al fianco dei nostri clienti quando semplicemente desiderano essere tenuti al corrente riguardo a certe dinamiche, essere stimolati con nuove idee o confrontarsi riguardo a varie tematiche. Forniamo ai nostri clienti assistenza e consulenza generale riguardo alle dinamiche dei settori ed ai trend, “intelligence” sui mercati, opinioni indipendenti sulla struttura dei capitali, su fonti di capitale, su trend e innovazioni nel settore delle risorse finanziare.
Evoluzioni nell’azionariato
Può capitare che una società desideri effettuare un investimento sostanzioso (una fabbrica, un network di distribuzione, uno specifico progetto, una piccola acquisizione ecc.) alla ricerca di opportunità di crescita strategiche, e che questa operazione necessiti finanze oltre le disponibilità della società. In altre circostanze può succedere che diversi azionisti abbiano visioni divergenti circa la strategia da adottare e che sia quindi necessario che essi si separino dalla società. Ancora, un player industriale potrebbe decidere di diventare un “consolidatore” in uno specifico settore industriale.
Queste sono situazioni nelle quali è necessario rivalutare la struttura del proprio azionariato, prendere in considerazione l’apertura del proprio capitale a nuovi azionisti esterni .
Sono queste le situazioni nelle quali vi possiamo aiutare; le abbiamo già affrontate e sappiamo cosa fare per risolverle.
Quotazioni in borsa, scissioni e Spin-off
I mercati di capitali, domestici e internazionali, sono un potenziale mezzo per finanziare progetti di crescita per società che ambiscono a diventare “campioni” nella scena internazionale, per massimizzare il potenziale di crescita di idee di business vincenti, per fornire liquidità per alcuni azionisti storici e per attirare managers motivati e di livello.
In altre occasioni, una società potrebbe aver bisogno di raggruppare sotto un unico “ombrello” una serie di specifiche attività/business coerenti tra loro al fine di sfruttarne appieno il potenziale, migliorarne la trasparenza ed incentivarne i managers.
CUBE Advisory possiede l’expertise – e l’indipendenza – che ci permette di aiutare gli azionisti a comprendere il processo che coinvolge l’accesso ai mercati di capitali, consigliare sul valore, aiutare a scegliere la banca di investimenti più competente per seguire la quotazione, sfidare e interagire con i coordinatori globali, posizionare la “equity story” nel modo migliore di modo da rendere la quotazione/scissione/spin-off un successo.
Offerte Pubbliche di Acquisto
La tua società potrebbe star performando male per una vasta serie di motivi. Oppure, potresti aver appena individuato un business clamorosamente sottovalutato e intendi approfittarne. Questo accade quando senti l’odore del sangue – il tuo, o quello di qualcun altro. Avrai bisogno di una banca di investimenti, linee di credito, avvocati, esperti di comunicazione, una strategia. Ma soprattutto, avrai bisogno di qualcuno che sia semplicemente ed inequivocabilmente al tuo fianco, per consigliarti oggettivamente e senza compromessi su valutazioni, strategie e psicologia. Qualcuno con esperienza. La nostra porta è sempre aperta per te.